Lucid Motors udsteder aktier for at rejse kapital

Lucid Motors tager skridt til at forbedre sin finansielle situation ved at udstede stamaktier. Ud over de mere end 262 millioner aktier, der allerede er tilgængelige for offentligheden, har Saudi-Arabiens statsejede Public Investment Fund (PIF) annonceret, at de vil købe yderligere 374.717.927 stamaktier af Lucid. Denne investering vil sikre, at PIF fortsat ejer cirka 58,8 procent af Lucids aktier.

Desuden har Ayar Third Investment Company, som er datterselskab af PIF, udtrykt interesse for at erhverve endnu flere aktier for at bevare sin ejerandel, hvis udstederens bank vælger at udnytte sin købsmulighed på 39.367.040 yderligere stamaktier.

Disse bevægelser kommer på et tidspunkt, hvor Lucid forventer at offentliggøre Q3-resultater, som kan vise sig at være dårligere end først antaget. Ifølge Reuters forventer selskabet at rapportere tab på mellem 765 og 790 millioner dollars, noget højere end de tidligere estimerede 751,65 millioner dollars.

Lucid har indtil videre kun offentliggjort sin produktion og leveringsdata. Mens der i tredje kvartal blev leveret 387 flere biler end i det foregående kvartal, har produktionen set et nedadgående mønster. For at nå målet om 9.000 producerede elbiler i 2024, er Lucid nødt til at producere mere end 3.000 biler i årets sidste tre måneder. Med kun 1.805 producerede enheder fra juli til september ser det dog usandsynligt ud.

Derfor er kapitalen fra aktionærerne nødvendig. Ifølge Lucid vil nettoindtægterne fra børsnoteringen samt investeringen fra Ayar blive anvendt til generelle driftsomkostninger, herunder kapitaludgifter og driftskapital.

For to måneder siden investerede Ayar 1,5 milliarder dollars i Lucid Motors, en finansiering der skønnes at række frem til slutningen af 2025. Dette var Ayars anden investering, efter en tidligere køb af konvertible præferenceaktier til en værdi af 1 milliard dollars under en privat placement i marts. Den nye investering indebærer køb af præferenceaktier til værdi af 750 millioner dollars samt en lignende sum som kreditlinje.

Annonceringen af aktieudbuddet medførte et fald i Lucids aktier på 12 procent i eftermarkedet onsdag. I alt er Lucid-aktien faldet med 22 procent i år.